Kur Kaskosu

Korunma Amaçlı Opsiyon

Kur kaskosu

Kur kaskosu , Denizbank’a bir kasko bedeli (opsiyon primi) ödeyerek kazanılan döviz alma/satma hakkıdır. Bu bedel bugün ödenerek, ileri vadeli bir döviz alım/satım kontratı satın alınır. Bu kontrat sayesinde, vade tarihi geldiğinde, piyasa şartlarına bakılarak istenirse bu kontrat işleme konulur ve hak kullanılır, istenirse piyasa şartları daha iyi olduğu için kontrat işleme konulmaz ve piyasa kurundan işlem yapılır.

NEDEN OPSİYON SATIN ALINIR?

  • Kur/parite riskinden prim karşılığı korunma fırsatı sağlamak,
  • Aynı koşullarda oluşan forward kurundan daha iyi bir seviyeden döviz bozma veya döviz satın alma fırsatı yakalayabilmek için, ospiyon satın alınır.
  • Prim ödenerek satın alınmış opsiyon sayesinde cayma hakkı elde edilir.

KİMLER İÇİN UYGUNDUR?

  • İhracat ve İthalat yapanlar;
  • Bilançosunda kur riski taşıyanlar;
  • Varlık yönetimi amacıyla işlem yapanlar;
  • Nakit akışını etkin şekilde yönetmek isteyenlar;
  • Döviz piyasalarını takip eden ve kurlar üzerinde beklentiye sahip olanlar;
  • Belirli bir vadede döviz cinsi alacağı veya borcu olanlar;
  • Geliri ve ödemeleri farklı para birimlerinde olanlar;
  • Alacaklarının TL veya döviz karşılığı değerini bugünden garantiye almak isteyenler için uygundur.

VERGİ:

  • Opsiyon işlemlerinde; tüzel kişiler için vergi (stopaj) yoktur. Gerçek kişilerde ise, vadede, anlaşma kuru ile serbest piyasa kuru arasında kar var ise; kar tutarı üzerinden %10 stopaj kesilir.

Örnek İşlem 1* : Kurun yükselişinden endişe edenler için;

  • Döviz kurundaki yükseliş riskine karşı korunmak veya iyi bir seviyeden TL’yi USD’ye dönmek isteyenler için uygundur.
  • Farklı döviz çiftleri için de opsiyon sözleşmesi düzenlenebilir. (USD/TRY, USD/TRY, USD/USD, GBP/USD ...... )
Tutar 500.000 USD
Vade 92 GÜN
Spot Piyasa Kuru 2,0970 USD/TL
Anlaşma Kuru 2,1100 USD/TL
Opsiyon Primi 9.000 USD
  • 3 ay sonra USD/TL kuru, Anlaşma kuru olan 2,1100’dan yüksek ise; Opsiyon hakkını kullanırsınız ve 500.000 USD’yi 2,1100 USD/TL kurundan satın alırsınız. Örneğin; vadede kur 2,2000 USD/TL dahi olsa Dolar’ı 2,1100 USD/TL den satın alırsınız.
  • 3 ay sonra USD/TL kuru, Anlaşma kuru olan 2,1100’dan düşükse ; Opsiyonu kullanmazsınız (cayma hakkını kullanırsınız ) ve USD’yi serbest piyasadan daha ucuza satın alabilirsiniz. Örneğin; vadede kur 2,0500 USD/TL ise; 2,1100 USD/TL seviyesinden satın alınan opsiyonu kullanmak yerine 2,0500 USD/TL kurundan piyasadan USD alabilirsiniz.

Örnek İşlem 2* : Kurun Düşüşünden endişe edenler için ;

  • Döviz kurundaki düşüş riskine karşı korunmak veya iyi bir seviyeden elde bulundurulan dövizi TL’ye dönmek isteyenler için uygundur.
Tutar 500.000 USD
Vade 92 GÜN
Spot Piyasa Kuru 2,0970 USD/TL
Anlaşma Kuru 2,1400 USD/TL
Opsiyon Primi 10.000 USD
  • 3 ay sonra USD/TL kuru, Anlaşma kurumuz olan 2,1400’dan düşükse; Opsiyon hakkını kullanırsınız ve 500.000 USD serbest piyasadan daha yüksek bir kurdan satabilirsiniz. Yani ; vadede kur 2,0500 USD/TL ise; 2,0500 USD/TL kurundan piyasadan bozmak yerine 2,1400 USD/TL anlaşma kurundan bozdurabilirsiniz.
  • 3 ay sonra USD/TL kuru, Anlaşma kurumuz olan 2,1400’dan yüksekse; Opsiyonu kullanmazsınız (cayma hakkını kullanırsınız) ve 500.000 USD serbest piyasadan daha yüksek bir kurdan satabilirsiniz. Yani ; vadede kur 2,2000 USD/TL ise; 2,1400 USD/TL seviyesinden opsiyonu kullanmak yerine 2,2000 USD/TL kurundan piyasadan USD bozdurabilirsiniz.

*Yukarıda tanıtımı yapılan ürün bilgilendirme amaçlı hazırlanmış olup yatırım tavsiyesi niteliği taşımamaktadır. Verilen örnekler bankamız açısından herhangi bir beyan ve taahhüt teşkil etmemektedir.

Kapat

Döviz Çevirici

Kapat
Kapat
Fırsatlardan haberdar olmak için DenizBank Facebook sayfamızı begenin !
Kapat
Kapat

DenizBank’ın ürün, hizmet ve kampanyalarından elektronik iletişim kanallarıyla haberdar olmayı onaylıyorum.

Kapat

Kapat

DenizBank, İnovasyonda Dünyanın 1 Numarası Seçildi.

DenizBank, İnovasyonda Dünyanın 1 Numarası Seçildi.
Kapat
Yükleniyor...
Kapat
Yükleniyor...